כל מה שרצית לדעת על שווי הוגן:
שווי הוגן (באנגלית: Fair Value), הוא מונח מתחום החשבונאות והכלכלה, אשר הגדרתו היא, הערכה רציונלית ובלתי תלויה של פוטנציאל מחיר השוק של סחורה, שרות, או נכס, תוך התחשבות בגורמים אובייקטיביים כגון:
עלויות רכישה/יצור/הפצה, עלויות החלפה, או עלויות של תחליפים קרובים
התועלת הממשית ברמה נתונה של פיתוח של יכולת יצור חברתית
היצע וביקוש
וכן גורמים סובייקטיביים כגון:
מאפייני סיכון
עלות ותשואה על ההון
התועלת האישית
בתחום החשבונאות שווי הוגן משמש להערכת מחיר השוק של נכס (או חוב) אשר לא ניתן לקבוע עבורו מחיר שוק (בדרך כלל מכיוון שאין שוק מבוסס לנכס מסוג זה).
על פי הגדרת תקן 157 של מועצת התקינה החשבונאית בארצות הברית (באנגלית: Financial Accounting Standards Board, ר"ת FASB) וכן על פי מועצת התקינה החשבונאית הבינלאומית (International Accounting Standards Board, IASB) "שווי הוגן הוא המחיר שיתקבל ממכירת נכס, או ישולם להעברת חוב, בעסקה מסודרת בין משתתפים בשוק במועד ההערכה.
" חשבונאות שווי הוגן נמצאת בשימוש להערכת נכסים שערכם המאזני מבוסס על רישום ערך לשווי שוק (mark to market); לנכסים הנרשמים במאזנים בעלות היסטורית, אין משתמשים בהערכת שווי הוגן של הנכס.
לדוגמה, אם חברה מסחרית רכשה בשנת 1990 חלקת קרקע במיליון ש"ח, אזי בדוח כספי היסטורי ערכה של הקרקע עדיין יהיה רשום בערכו המקורי במאזני החברה.
אם חברה אחרת רכשה בשנת 2010 חלקת קרקע זהה בתכונותיה בשני מיליון ש"ח, אזי נכס זה יופיע במאזני החברה האחרת במחיר זה.
זאת אף אם שתי חלקות הקרקע זהות למעשה בכל תכונותיהן.
מכאן שעלות היסטורית איננה יכולה להצביע על כך שמדובר בשני נכסים ששוויים הנוכחי זהה למעשה.
בעיה זו מחריפה כאשר נכסים מרובים מדווחים במאזנים חשבונאיים בעלותם ההיסטורית, דבר המוביל להערכות חסר ניכרות במאזנים חשבונאיים.
מנגד, אם שתי החברות היו מבצעות דיווחים חשבונאיים על בסיס שווי הוגן, הרי שמקריאת מאזניהן היה ברור ששתיהן מחזיקות בנכסים בעלי ערך זהה.
מאזן שווי הוגן מספק מידע עדכני למשקיעים המעוניינים לדעת את ערך הנכסים וההתחיבויות של חברה כלכלית, ולא את עלותם ההיסטורית.